В результате более детального анализа финансовых коэффициентов предприятие характеризуют (см. табл. 2.15): низкие показатели эффективности использования средств предприятия, обусловленные нехваткой чистого оборотного капитала и превышение задолженности предприятия над ее текущими активами, значения показателей ликвидности подтверждают отсутствие у предприятия возможности быстрого погашения задолженности за счет высоко ликвидных активов (денежных средств), – все это подтверждает присвоенный предприятию Д кредитный рейтинг, предусматривающий отказ от кредитования данного заемщика.
2.1.4. Оценка качества заемщиков по методике 3 – «Рейтинговой системе оценки кредитоспособности заемщиков».
Таблица 2.16.
Рейтинг кредитоспособности предприятия А.
|
Показатель |
Фактическое значение |
Балл |
|
1 |
2 |
3 |
|
Показатели ликвидности | ||
|
Ликвидность баланса ЧОК (тыс. грн.) |
14 053,8 |
10 |
|
Коэффициент покрытия задолженности КП |
2,59 |
20 |
|
Коэффициент общей ликвидности КОЛ |
1,37 |
20 |
|
Показатели оборачиваемости | ||
|
Оборачиваемость дебиторской задолженности ОДЗ (дни) |
59,9 |
15 |
|
Период оборачиваемости запасов ПОЗ (дни) |
92 |
5 |
|
Показатели платежеспособности | ||
|
Коэффициент собственности КС |
0,88 |
20 |
|
Коэффициент автономии КА |
0,14 |
20 |
|
Коэффициент обеспеченности чистым оборотным капиталом КО |
0,61 |
10 |
|
Показатели прибыльности | ||
|
Рентабельность продаж РП (%) |
7,6 |
5 |
|
Рентабельность основной деятельности Р (%) |
10,9 |
10 |
|
Рентабельность общего капитала РОК (%) |
3,84 |
5 |
|
Итоговая оценка |
Хорошая кредитоспособность, выдача возможна |
140 |
Предприятие А имеет высокие показатели ликвидности и платежеспособности, независимо от внешних источников финансирования, наличие чистого оборотного капитала свидетельствует о ликвидности баланса предприятия и положительно влияет на обеспечение маневренности его хозяйственных и оборотных средств, а также собственного капитала. Невысокие значения показателей рентабельности и эффективности использования хозяйственных средств, находящихся в обороте предприятия, свидетельствуют о более высокой затратности производства и небольшой отдаче основных производственных фондов, см. табл. 2.16. В целом же, финансовое положение данного заемщика соответствует присвоенному рейтингу кредитоспособности.
Таблица 2.17.
Рейтинг кредитоспособности предприятия Б.
|
Показатель |
Фактическое значение |
Балл |
|
1 |
2 |
3 |
|
Показатели ликвидности | ||
|
Ликвидность баланса ЧОК (тыс. грн.) |
2 818,3 |
10 |
|
Коэффициент покрытия задолженности КП |
1,38 |
10 |
|
Коэффициент общей ликвидности КОЛ |
0,41 |
5 |
|
Показатели оборачиваемости | ||
|
Оборачиваемость дебиторской задолженности ОДЗ (дни) |
65 |
10 |
|
Период оборачиваемости запасов ПОЗ (дни) |
205 |
0 |
|
Показатели платежеспособности | ||
|
Коэффициент собственности КС |
0,78 |
20 |
|
Коэффициент автономии КА |
0,29 |
20 |
|
Коэффициент обеспеченности чистым оборотным капиталом КО |
0,28 |
5 |
|
Показатели прибыльности | ||
|
Рентабельность продаж РП (%) |
12,9 |
10 |
|
Рентабельность основной деятельности Р (%) |
25,2 |
15 |
|
Рентабельность общего капитала РОК (%) |
4,5 |
5 |
Версія для друку
Завантажити реферат